金融工具创新对企业财务管理的影响分析
【摘要】财务分析为企业提供了足够的资金保障，让企业有资金参与技术领域的研究工作，利用高科技控制合同能源管理产生的能耗量，这些将决定最终的项目收益水平。金融工具是财务分析不可缺少的方式，通过金融工具创新实现了财务管理体制的改革，为经营者提供更多的指导决策。本文分析了金融工具创新的概念及意义，从资产负债表、利润表、成本现金流表等分析其对企业财务管理的影响，提出提高企业核心竞争力的有效对策。
【关键词】金融工具 财务管理 影响 竞争力 对策
企业除了要对现阶段经营体制进行深化改革，还要注重经营管理风险的防范，从服务风险、市场风险、技术风险等方面，建立符合财务分析要求的业务合作模式。公司要坚持财务分析与管理的一体化建设，为广大客户提供最优质的业务模式，最大限度减少用能单位的成本耗资，同时也能为公司带来更大的利润。因此，财务分析管理项目合作阶段，既要懂得相关财务分析的方法，更要懂得充分利用金融工具的创新优势，以之为财务管理提供可行性指导决策。
一、金融工具概念
金融工具是指在金融市场中可交易的金融资产。人们可以利用金融工具在市场中，尤其是在不同的金融市场中发挥各种「工具」作用，以期实现不同的目的。比如，企业可以通过发行股票、债券达到融资的目的，这里股票、债券就是企业的融资工具等。
二、金融工具创新对财务管理的意义
由于中国金融工具创新受到各方面条件的限制，特别是衍生金融工具创新方面还很不够，因此，加大金融工具创新的力度，必将进一步促进金融市场的发展，并进一步完善中国金融市场的类型。现阶段，不少企业开始重视金融工具创新改革，并日益借助社会主义市场环境调节营运模式，体现了金融工具创新的综合利用价值。金融工具创新对于财务管理具有如下重要意义：
（一）增加商品种类、完善市场类型
新时期企业步入新战略计划时代，全面提升盈利收入水平是根本目标，这就需要充分发挥金融工具的应用价值，为企业经营创造更加优越的条件。改革开放以来，中国金融工具创新速度逐步加快，新的金融工具不断涌现，这大大地丰富了中国金融市场上金融商品的种类。与此同时，由于国库券、商业票据、债券、股票、基金等新的金融工具的出现，带动了相关金融市场的产生和发展。当前，一个由同业拆借市场、商业票据市场、大额存单市场等货币市场以及国债市场、公司债券市场、股票市场等资本市场构成的金融市场体系已经形成。
（二）增加盈利机会、指导规避风险
我国市场经济大部分保留着传统经济模式，一些新型营销体系并未完全融入市场战略，这导致企业市场与管理工作达不到预定成效。不同的金融工具，由于其在偿还期、流动性、安全性以及收益率等方面各不相同，因而可以满足市场参与者不同的金融需求。通过金融工具创新，金融市场主体能够有更多选择的余地，以形成自己的资产组合，大大地增强了他们规避风险、投资盈利的机会和手段，进而可以吸引更多的投资者加入到金融市场中来，不断扩大金融市场的规模。
（三）增加经营实力、接轨国际市场
我国社会主义市场体系尚未健全，企业日常经营面临着许多潜在风险，掌握市场信息是市场与管理调控的关键。金融工具创新背景下，能够为中国金融市场与国际接轨创造条件，指导财务管理工作朝着更加先进的模式发展。近二十年来，中国金融市场已获得了较大的发展，金融工具种类不断增加。但与域外发达国家，甚至一些新兴市场国家和地区相比还有很大差距。当前，中国金融工具种类仍然偏少，金融市场规模小、类型不齐，人民币在资本项目下仍未能实现可自由兑换，这些都需要在今后加以改善。
（四）增加营运秩序、推动金融开放
「金融工具创新」是未来企业内控管理的新方式，对比传统财务模式，金融工具创新可大大缩短财务管理的操作时间，利用财务模型完成各类数据处理，全面提升企业财务管理工作效率。因此，加大金融工具创新的力度，逐步丰富金融商品的种类，对于扩大中国金融市场的规模、完善金融市场的类型，进而推动中国金融业对外开放，使中国国内金融市场融入国际金融市场之中，成为国际金融市场一个重要的组成部分，实现中国金融市场的国际化有着重大的意义。
三、新时期企业财务管理改革对策分析
公司是以盈利为目标的经济组织，公司经营是为了创造理想的经济收益，让成本投资经过一定周期后获得可观的利润。当前，公司经营主要分为生产型、销售型两大模式，无论哪一种类型，企业都必须坚持财务管理改革，掌握金融工具创新对企业财务管理的影响，并提出切实可行的管理对策。本文结合资产负债表、利润表、成本表等财务内容，总结出金融工具创新背景下，企业财务管理改革的若干对策。
（一）资产负债表分析
资产负债表是现代企业常用的财务报表，本质上属于平衡表，主要由「资产」、「负债 + 股本」等两大部分构成。资产主要指公司资产、物资、债券等内容，负债是指公司负债、股东权益等内容。为了避免传统财务分析模式带来的隐患，必须重新调整财务分析模式，为企业提供更具科学化的财务控制体系。财务分析是对企业所有经济活动的调控管理，借助财务会计职能可实现资金使用的合理化，并带动各类项目生产收益额度的增加。
（二）利润表分析
利润表是直接反映企业盈利情况的报表，可以对外提供公司营运的利润成果。财务分析中，根据利润表能够熟悉公司在某个时间段内的收入水平，如主营业务收入、项目投资收入、产品销售收入等。一般来说，主营业务利润增长，则可以说明企业某个阶段盈利水平总体上升。企业需根据利润表分析结果，及时调整原有的营运方案，降低成本费用投入引起的成本问题，进而实现了销售利润可持续增长，满足了财务管理改革建设要求。
（三）成本表分析
成本分析是企业管理体系不可缺少的部分，对成本分析体系深化改革可发挥多方面作用，降低企业在市场竞争中的风险。成本是企业从事生产活动产生的成本费用，成本高低影响着企业最终的盈利收益，与产品后期销售利润是密切相关的。通过成本表分析可掌握公司实际成本投入额度，为后期盈利预算提供真实的指导依据。我国市场经济正朝着集约型方向转变，企业内部营运模式正在追求集约化，这就要求各企业要在资金费用的利用上注意节约。
（四）现金流量表分析
资金是企业长期经营的根本保障，现金流分析表是对内部资金收支情况的详细统计。企业对资金流通运作坚持精确分析与预算，提高了固定资金的有效利用率。根据财务计划现金流量表统计，现金流主要分为建设期、生产期两个部分，每一个时期现金流量有着不同的额度变化。金融工具创新使用阶段，详细统计资金收支应用情况，保持现金流量调配的综合性标准，减少不必要的资金浪费问题，这些都为金融工具创新提供了可行的指导依据。
（五）原料消耗表分析
原材料消耗关系着企业资金调配应用效率，以及能否在短期内实现经营结构的优化调整，这些都与企业财务工作存在着密切关联。针对原料消耗工作存在的问题，企业要强化内控管理力度，建立更加科学有序的预算决策方案，进一步提高企业营运管理收益。材料成本是企业生产投资的主要费用，综合分析原材料消耗量，能够综合抑制各种材料费用超支现象，提前做好费用预算与控制工作，避免材料费用控制不当造成的经济损失。
四、增强企业核心竞争力对策
根据经济学原理，「核心竞争力」是指企业、个人在与对手竞争过程中产生的竞争优势，已经成为衡量企业市场经营实力的「硬指标」。金融工具创新为企业财务管理提供科学指导，其本质上要通过核心竞争力呈现出来，表现出金融工具创新对财务管理的可操控性。从企业角度分析，金融工具创新必须从竞争力角度拟定战略方案，主要包括人力、物力、财力等三个方面。
（一）人力方面
人力资源是企业可持续发展战略实施的根本保障，为了适应新市场经济体制变革的要求，企业必须重新调整人力资源战略模式。「转型」是提升人力资源价值的基本路径，企业在转型期必须注重战略模式规划与发展，深入挖掘内部岗位员工的潜在价值。人力资源是战略模式转型的重点内容，优化人力资源配置可减小内控管理难度，增强企业对外抗风险的能力。应对传统人力资源利用模式加以调整和改进，进一步提升人力资源的可利用价值。
（二）物力方面
物质资源是企业从事生产活动的核心要素，调配物资可以保持产品按照预定周期产出，维持了生产体系运行的正常收益。我国市场经济正面临经济全球化趋势的挑战，企业走国际化发展路线必须强化内控管理，充分发挥财务信息化的市场影响力，为物质资源调配提供切实可行的经营管理战略。例如，根据经营需求，建立物资采购与使用方案，及时调节各项物资分配模式，减少物资分配失效造成的不利影响，也为企业创造了更加理想的收益额度。
（三）财力方面
广义上，财力是指企业各类资产总和，如无形资产、有形资产；狭义上，财力是指企业的资金储备量，即企业有多少资金可供支配使用。金融工具创新是为了更好地筹集资金，企业要以资金筹备方案为指导，提前做好相应的物资控制模式，进而带动财务管理体制创新、金融系统创新等目标，为财务管理工作提出可行性指导方案。为了改变金融工具模式的不足，财务部门也要做好相应调整，及时掌控金融工具调配与处理方式。
五、结语
总之，社会主义市场具有不可预测性，虽说国家为企业提供了宏观调控政策，但实现盈利增收本质上要靠企业经营体制的改革，充分发挥财务分析管理工作的职能，为营运模式提供科学的指导方向。传统金融工具模式已无法满足企业营运的要求，对金融工具实施创新改革具有多方面意义。财务部门需做好日常管理工作，进一步优化金融工具应用机制，进而提升企业财务管理工作的效率和水平。
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作者简介：徐露瑶（1984-），女，汉族，重庆万州，硕士，讲师，研究方向：会计学。
作者 徐露瑶