CAPM 模型在沪市中的有效性检验

【摘要】为了进行 CAPM 模型在我国股市适应性的研究,本文采用时间序列方法和横截面检验方法,对沪市进行了实证分析,结果表明 CAPM 模型在上海股市市场是无效的,并据此对原因进行了分析。
【关键词】CAPM 模型 β 系数 收益率
作者 张文静
【摘要】为了进行 CAPM 模型在我国股市适应性的研究,本文采用时间序列方法和横截面检验方法,对沪市进行了实证分析,结果表明 CAPM 模型在上海股市市场是无效的,并据此对原因进行了分析。
【关键词】CAPM 模型 β 系数 收益率
作者 张文静